Taux de retrait
Définition
Pourcentage du capital initial retiré chaque année pour financer ses dépenses, le montant étant ensuite revalorisé de l'inflation. La règle des 4 %, issue de l'étude Trinity (1998), est la référence : un tel retrait a historiquement permis à un portefeuille diversifié de tenir au moins 30 ans. Pour une retraite très anticipée, un taux de 3 à 3,5 % est souvent jugé plus prudent.
Exemple concret
Avec un capital de 750 000 € et un taux de retrait de 4 %, on retire 30 000 € la première année, puis 30 600 € l'année suivante si l'inflation est de 2 %.